钱币交流（又称钱币掉期）是指两笔金额沟通、期限沟通、计较利率要领沟通，但钱币差异的债务资金之间的变更，同时也举办差异利钱额的钱币变更。简朴来说，利率交流是沟通钱币债务间的变更，而钱币交流则是差异钱币债务间的变更。钱币交流两边交流的是钱币，它们之间各自的债权债务干系并没有改变。初次交流的汇率以协定的即期汇率计较。钱币交流的目标在于低落筹资本钱及防备汇率变换风险造成的损失。 钱币交流的条件与利率交流一样，包罗存在品质加码差别与相反的筹资意愿，另外，还包罗对汇率风险的防御。
利益：①可低落筹资本钱
②满意两边意愿
③制止汇率风险，这是因为交流畅过远期条约，使汇率牢靠下来。这个交流的缺点与利率交流一样，也存在违约或不推行条约的风险，假如是这样，另一方一定因利率、汇率变换而蒙受损失
这里须留意的是，钱币交流与利率交流可以别离举办，同时也可结条约时举办。但操纵道理与上述单个交流一样。
交流生意业务形式除上述利率交流和钱币交流两大形式外，尚有其他很多形式，这里先容3种。
(1)平行贷款(parallel loan)。
(2)背对背贷款(back-to-back loan)。
(3)中恒久期汇预约(medium and long-term foreign exchange contract)
生意业务机制：利用钱币交流涉及三个步调：
第一步是识别现存的现金流量。交流生意业务的宗旨是转换风险，因此首要的是精确界定已存在的风险。
第二步是匹配现有头寸。只有明白现有头寸职位，才大概举办第二步来匹配现有头寸。根基上所有保值者都遵循沟通的原则，即保值缔造与现有头寸沟通但偏向相反的风险，这就是交流生意业务中所产生的。现有头寸被另一数量相等但偏向相反的头寸相抵消。因而通过配对或保值消除了现有风险。
交流生意业务的第三步是缔造所需的现金流量。保值者要想通过交流生意业务转换风险，在交流的前两步中先抵消后缔培育可以到达目标。与现有头寸配对并缔造所需的现金流量是交流生意业务自己，识别现有头寸不属于交流生意业务，而是保值进程的一部门。
3报价：钱币交流报价的一般做法是：在期初本金互换时，凡是利用即期汇率，而在期末互换本金时，则利用远期汇率。远期汇率是按照利率平价理论，计较出两种钱币的利差，用升水或贴水暗示，与即期汇率相加减，得出远期汇率。风行的另一种钱币交流报价方法是：本金交流回收即期汇率，而不回收远期汇率。钱币交流的利钱互换则参考交错钱币利率交流报价。
成果：钱币交流是一项常用的债务保值东西，主要用来节制中恒久汇率风险，把以一种外汇计价的债务或资产转换为以另一种外汇计价的债务或资产，到达规避汇率风险、低落本钱的目标。早期的“平行贷款”、“背对背贷款”就具有雷同的成果。可是无论是“平行贷款”照旧“背对背贷款”仍然属于贷款行为，在资产欠债表大将发生新的资产和欠债。而钱币交流作为一项资产欠债表外业务，可以或许在差池资产欠债表造成影响的环境下，到达同样的目标。
